Что произошло
Аналитик Morgan Stanley Шон Ким стал медвежьим по сектору чипов памяти, предупреждая о переизбытке NAND и слабости DRAM, согласно отчету, циркулирующему на рынке. Аналитик Citrini Джукан подтвердил подлинность отчета через источники и отметил, что Ким придерживается этой точки зрения в последнее время, что может быть фактором недавнего отката южнокорейского индекса KOSPI.
Почему это важно для рынка
В отчете подчеркивается, что запасы производителей модулей NAND выросли примерно до 13 недель, а спрос значительно охладел. Ожидается, что рост цен на NAND замедлится до около 5% в четвертом квартале, в то время как спотовые цены уже падают два месяца подряд. Кроме того, китайский производитель памяти CXMT быстро наращивает мощности, постепенно балансируя спрос и предложение.
На что смотреть трейдерам
Если NAND ослабнет, в отчете предполагается, что DRAM также следует рассматривать медвежьи, и прогнозируется, что рост рынка HBM будет ограничен примерно 40%. Медвежий прогноз по чипам памяти может оказать давление на соответствующие акции и индексы, особенно KOSPI, который в последние недели демонстрирует устойчивое снижение.
0
0
0
0